严把发行上市准入关，加强上市公司、机构监管，加强证监会系统自身建设

　　证监会发布四项政策文件 全链条压实各方责任

　　3月15日，中国证监会集中发布四项政策文件，涉及发行上市准入、上市公司监管、机构监管、证监会系统自身建设，突出“强本强基”和“严监严管”。在当日举行的国新办新闻发布会上，证监会副主席李超解读了四项政策文件，并回应了市场关注的热点问题。他表示，证监会集中发布四项文件，突出提高上市公司质量和保护投资者合法权益，进一步加强市场监管；同时坚持刀刃向内、动真碰硬，从严加强证监会队伍管理。

　　昨日发布的四个文件分别为《关于严把发行上市准入关从源头上提高上市公司质量的意见（试行）》《关于加强上市公司监管的意见（试行）》《关于加强证券公司和公募基金监管加快推进建设一流投资银行和投资机构的意见（试行）》以及《关于落实政治过硬能力过硬作风过硬标准全面加强证监会系统自身建设的意见》。

　　李超表示，上述文件突出了“强本强基”和“严监严管”，从发行准入、上市公司持续监管、中介机构监管等各方面系统性提出了政策措施。文件发布后，证监会还将抓紧出台相应的配套规则、相关的制度举措，通过这些政策和举措，促进有利于完善资本市场长期稳定发展的体制机制，走好中国特色资本市场发展之路。

　　严把发行上市准入关方面，李超表示，证监会将严把拟上市企业申报质量、严禁以圈钱为目的盲目谋求上市、过度融资，对财务造假、虚假陈述、粉饰包装等行为，及时依法严肃追责；压实中介机构“看门人”责任，建立常态化滚动式现场监管机制；突出交易所审核主体责任，严密关注拟上市企业是否存在上市前突击“清仓式”分红等相关情形，从严监管高价超募；综合考虑二级市场承受能力，实施新股发行必要的调节；大幅提高对拟上市企业的随机抽查比例和加大问题导向的现场检查力度；研究提高上市标准，从严审核未盈利企业；加强拟上市公司股东的“穿透式”监管，防止违法违规“造富”；健全全链条监督问责机制，上市委委员和审核注册人员存在重大过失、违反廉政纪律的，终身追究党纪政务责任。

　　李超在发布会上就“资本市场服务新质生产力”的问题表示，IPO方面，要有基本的发行标准，还要提升对新质生产力的包容性、适应性和精准支持力度；对已经发行上市的，要利用好资本市场并购重组、股权激励等工具，促进新质生产力相关的上市公司更好发展壮大，同时应进一步健全多层次资本市场体系，持续提升资本市场服务新质生产力发展的质效。

　　李超表示，证监会将推动构建资本市场财务造假综合惩防体系，将减持与上市公司破净、破发、分红等适当挂钩，责令违规主体购回违规减持的股份并上缴价差，加强现金分红监管，压实上市公司市值管理主体责任，推动优质上市公司积极开展股份回购。

　　他说，证监会将督促行业机构端正经营理念，把功能性放在首要位置，严厉打击股东和实控人侵害机构及投资者利益的不法行为；坚决纠治拜金主义、奢靡享乐、急功近利、炫富等不良风气；配合相关主管部门持续完善行业机构的薪酬管理制度；大力发展权益类基金，强化公募基金投研核心能力建设；加强股东、业务的准入管理，完善高管人员任职条件和相关制度；坚持机构罚和个人罚，经济罚和资格罚，监管问责和自律惩戒并重。

　　李超还表示，证监会系统将以“三个突出”推动全面从严治党、党风廉政建设和反腐败斗争向纵深发展，包括突出政治过硬、突出能力过硬、突出作风过硬。具体包括，健全激励干部担当作为和严格问责的政策措施，从严从紧整治政商“旋转门”，重拳纠治“四风”顽疾，持续保持惩治腐败的高压态势等。

　　他强调，证监会将从不敢腐、不能腐、不想腐三个方面持续推进反腐败斗争，针对“期权腐败”“影子股东”等腐败行为新特点，从强化制度供给，加强穿透式监管等多维度健全监管体系；适应全面实行股票发行注册制后的权力运行特点，聚焦政策制定权、行政审批权、监管执法权、处罚问责权等关键权力，完善制度机制；加强监管透明度建设，从源头上消除权力寻租空间；建立资本市场行贿行为综合惩戒机制。

　　李超表示，证监会将推动构建资本市场财务造假综合惩防体系，将减持与上市公司破净、破发、分红等适当挂钩，责令违规主体购回违规减持的股份并上缴价差，加强现金分红监管，压实上市公司市值管理主体责任，推动优质上市公司积极开展股份回购。

　　他说，证监会将督促行业机构端正经营理念，把功能性放在首要位置，严厉打击股东和实控人侵害机构及投资者利益的不法行为；坚决纠治拜金主义、奢靡享乐、急功近利、炫富等不良风气；配合相关主管部门持续完善行业机构的薪酬管理制度；大力发展权益类基金，强化公募基金投研核心能力建设；加强股东、业务的准入管理，完善高管人员任职条件和相关制度；坚持机构罚和个人罚，经济罚和资格罚，监管问责和自律惩戒并重。

　　李超还表示，证监会系统将以“三个突出”推动全面从严治党、党风廉政建设和反腐败斗争向纵深发展，包括突出政治过硬、突出能力过硬、突出作风过硬。具体包括，健全激励干部担当作为和严格问责的政策措施，从严从紧整治政商“旋转门”，重拳纠治“四风”顽疾，持续保持惩治腐败的高压态势等。

　　他强调，证监会将从不敢腐、不能腐、不想腐三个方面持续推进反腐败斗争，针对“期权腐败”“影子股东”等腐败行为新特点，从强化制度供给，加强穿透式监管等多维度健全监管体系；适应全面实行股票发行注册制后的权力运行特点，聚焦政策制定权、行政审批权、监管执法权、处罚问责权等关键权力，完善制度机制；加强监管透明度建设，从源头上消除权力寻租空间；建立资本市场行贿行为综合惩戒机制。